我國(guó)鐵合金貿(mào)易格局演變歷程及其影響因素分析

作者：美爾雅（600107）期貨黑色分析師楊輝

　　2009年我國(guó)從鐵合金凈出口國(guó)轉(zhuǎn)變?yōu)殍F合金凈進(jìn)口國(guó)，其背后主要原因是什么？探尋我國(guó)鐵合金貿(mào)易格局的演變歷程及其影響因素有利于深刻理解國(guó)家關(guān)于鐵合金行業(yè)的相關(guān)政策，包括進(jìn)出口政策、產(chǎn)業(yè)政策等，有利于產(chǎn)業(yè)經(jīng)營(yíng)者、相關(guān)從業(yè)者緊跟時(shí)代步伐，從國(guó)家戰(zhàn)略高度把握產(chǎn)業(yè)發(fā)展脈絡(luò)與方向，指導(dǎo)其實(shí)際生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)。本文主要分析我國(guó)鐵合金貿(mào)易規(guī)模及格局的演變，闡述鐵合金貿(mào)易格局發(fā)生轉(zhuǎn)變的主要原因，并簡(jiǎn)要介紹了主要期貨品種硅鐵、硅錳的進(jìn)出口概況，期望能為行業(yè)提供一定參考。

　　一

　　我國(guó)鐵合金貿(mào)易規(guī)模及演變

　　1、我國(guó)鐵合金進(jìn)出口總量概覽

　　千禧年以來(lái)，我國(guó)鐵合金進(jìn)出口貿(mào)易格局發(fā)生了明顯的轉(zhuǎn)變，由鐵合金凈出口國(guó)轉(zhuǎn)變?yōu)殍F合金的凈進(jìn)口國(guó)，這一轉(zhuǎn)變的分水嶺是2009年，如圖1所示。2009年之前我國(guó)是鐵合金凈出口國(guó)，2009年之后則變?yōu)殍F合金凈進(jìn)口國(guó)。我國(guó)鐵合金出口量在2008年達(dá)到峰值387.60萬(wàn)噸，隨后出口量開(kāi)始大幅度下降。2011年以來(lái)，我國(guó)鐵合金的進(jìn)口量甚至超過(guò)了出口量的2倍，且進(jìn)口規(guī)模越來(lái)越大，2022年，我國(guó)鐵合金進(jìn)口量840.26萬(wàn)噸，相比2011年的211.35萬(wàn)噸，增長(zhǎng)了將近300%。

　　我國(guó)鐵合金進(jìn)出口格局的演變主要與國(guó)家對(duì)鐵合金的進(jìn)出口政策、鐵合金產(chǎn)業(yè)政策以及我國(guó)的資源稟賦相關(guān)。鐵合金屬于典型的“兩高一資”行業(yè)，即高污染、高耗能和資源性行業(yè)，產(chǎn)品附加值不高，多為初級(jí)產(chǎn)品，屬于國(guó)家不鼓勵(lì)出口的產(chǎn)品類(lèi)型。因此我國(guó)從2005年起便相繼取消了16種鐵合金產(chǎn)品的出口退稅，并開(kāi)始逐步對(duì)鐵合金產(chǎn)品征收出口關(guān)稅，以增加鐵合金產(chǎn)品的出口成本，限制資源性初級(jí)產(chǎn)品的出口。此后多年，國(guó)家還在逐步上調(diào)鐵合金的出口關(guān)稅，這是我國(guó)鐵合金出口量下降的主要原因。而國(guó)家限制鐵合金產(chǎn)能盲目擴(kuò)張、淘汰落后產(chǎn)能的政策也制約了鐵合金的出口。此外，我國(guó)鐵合金生產(chǎn)原料，如錳、鉻、鎳等資源貧乏，每年需要大量進(jìn)口生產(chǎn)鐵合金所需的錳礦、鉻礦和鎳礦等，資源稟賦也是我國(guó)逐步轉(zhuǎn)變成為鐵合金凈進(jìn)口國(guó)的重要原因。

　　2、我國(guó)分品種鐵合金進(jìn)出口情況

　　我國(guó)主要鐵合金產(chǎn)品的進(jìn)出口貿(mào)易中，硅鐵和硅錳是凈出口產(chǎn)品；鉻鐵、鎳鐵、鈮鐵是凈進(jìn)口產(chǎn)品；其中，硅鐵是出口量最大的鐵合金產(chǎn)品，鎳鐵是近年來(lái)進(jìn)口量最大的鐵合金產(chǎn)品，其次是鉻鐵；其余品種像錳鐵、鉬鐵、鎢鐵、鈦鐵及硅鈦鐵、釩鐵等在我國(guó)鐵合金進(jìn)出口貿(mào)易中所占規(guī)模偏小。

　　分品種統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)顯示，按進(jìn)口量計(jì)，2022年我國(guó)進(jìn)口的鐵合金產(chǎn)品中，鎳鐵進(jìn)口規(guī)模最大，2022年我國(guó)進(jìn)口鎳鐵589.61萬(wàn)噸，2011年鎳鐵進(jìn)口量14.45萬(wàn)噸，增速高達(dá)3980%；其次是鉻鐵，2022年進(jìn)口鉻鐵238.37萬(wàn)噸，2011年進(jìn)口鉻鐵也達(dá)到了180.65萬(wàn)噸，增速32%。

　　出口方面，按出口量計(jì)，我國(guó)出口的鐵合金產(chǎn)品中，硅鐵出口規(guī)模最大，2022年硅鐵出口量67.51萬(wàn)噸，占鐵合金出口總量的比重達(dá)到61%，2011年我國(guó)出口硅鐵62.15萬(wàn)噸，2022年硅鐵出口量相比2011年增長(zhǎng)了9%。我國(guó)鐵合金出口規(guī)模排在第二位的品種是硅錳，2022年我國(guó)出口硅錳11.54萬(wàn)噸，占鐵合金出口總量的比重為10.5%，2011年我國(guó)出口硅錳1.72萬(wàn)噸，2022年硅錳出口量相比2011年增長(zhǎng)了571%，增幅明顯。

　　二

　　影響鐵合金貿(mào)易格局變化的主要因素

　　1、關(guān)稅政策

　　自2005年初起，國(guó)家相繼取消了16種鐵合金產(chǎn)品出口退稅，對(duì)硅、錳合金征收5%出口關(guān)稅、發(fā)布《禁止開(kāi)展進(jìn)、出口目錄具有對(duì)應(yīng)加工制成關(guān)系的加工貿(mào)易》的聯(lián)合公告和《關(guān)于推進(jìn)鐵合金行業(yè)加快結(jié)構(gòu)調(diào)整的通知》等。2006年11月起，又將鐵合金出口關(guān)稅加征到10%。為進(jìn)一步控制高能耗、高污染和資源性產(chǎn)品出口，2007年6月份，國(guó)家再次提高部分商品出口關(guān)稅，部分鐵合金產(chǎn)品出口關(guān)稅提高到15%。但受?chē)?guó)內(nèi)產(chǎn)能擴(kuò)大、國(guó)際市場(chǎng)需求上升影響，鐵合金出口依然保持大幅增長(zhǎng)態(tài)勢(shì)。因此，2008年，國(guó)家再次提高鐵合金產(chǎn)品出口稅率，硅錳、錳鐵上調(diào)至20%；硅鐵上調(diào)至25%；對(duì)于我國(guó)緊缺的鉻鐵，出口稅率調(diào)整到40%，但執(zhí)行20%的出口暫定稅率；鎳鐵、鉬鐵、鎢鐵、釩鐵、鈮鐵等品種出口暫定稅率均為20%。

　　2008年的這次調(diào)整基本形成了我國(guó)鐵合金產(chǎn)品出口關(guān)稅稅率政策的雛形，此后的調(diào)整均是在此次調(diào)整上進(jìn)行微調(diào)。其中，2017年下調(diào)了部分鐵合金品種出口暫定稅率，硅鐵出口暫定稅率下調(diào)至20%；鉻鐵、硅鉻鐵、鈦鐵及硅鈦鐵、鈮鐵等出口暫定稅率下調(diào)至15%。2018年進(jìn)一步將硅鉻鐵、鈦鐵及硅鈦鐵、其他釩鐵、鈮鐵等出口暫定稅率下調(diào)至10%。2019年起取消硅鉻鐵、鈦鐵及硅鈦鐵、釩鐵及鈮鐵等部分鐵合金10%的出口暫定關(guān)稅。鉻鐵在2021年5月1日出口暫定稅率由15%提升至20%后，2022年取消20%的暫定稅率優(yōu)惠，應(yīng)用40%出口稅率，硅鐵也恢復(fù)25%的出口稅率。

　　2022年12月29日，國(guó)務(wù)院關(guān)稅稅則委員會(huì)關(guān)于2023年關(guān)稅調(diào)整方案的公告，其中出口關(guān)稅稅率繼續(xù)對(duì)鉻鐵等106項(xiàng)商品征收出口關(guān)稅。根據(jù)《中華人民共和國(guó)進(jìn)出口稅則(2023)》，主要鐵合金品種的進(jìn)出口關(guān)稅稅率如表4、表5所示。

　　相比出口征收高關(guān)稅，我國(guó)對(duì)鐵合金產(chǎn)品進(jìn)口征收相對(duì)較低的關(guān)稅，整體稅率(最惠國(guó)稅率)在2%-5%之間，部分品種，如鉻鐵、鎳鐵、鈮鐵為鼓勵(lì)其進(jìn)口，目前實(shí)行最惠國(guó)稅率為零的進(jìn)口暫定稅率。

　　2、鐵合金產(chǎn)能變化

　　除了關(guān)稅政策以外，國(guó)內(nèi)鐵合金產(chǎn)能的變化也影響著我國(guó)鐵合金進(jìn)出口貿(mào)易格局。我國(guó)鐵合金行業(yè)整體產(chǎn)能利用率較低，產(chǎn)能過(guò)剩嚴(yán)重。以硅鐵產(chǎn)品為例，近年來(lái)國(guó)內(nèi)硅鐵企業(yè)平均產(chǎn)能利用率長(zhǎng)期低于50%，處于較低水平。鐵合金行業(yè)產(chǎn)能過(guò)剩主因盲目投資、低水平擴(kuò)張所致。2000年，我國(guó)鐵合金產(chǎn)量只有402.9萬(wàn)噸，2005年首次超過(guò)1000萬(wàn)噸，達(dá)到1067萬(wàn)噸，六年間增長(zhǎng)率高達(dá)165%。

　　國(guó)內(nèi)鐵合金產(chǎn)量的高速增長(zhǎng)引起國(guó)家相關(guān)部門(mén)的重視，從2006年開(kāi)始相繼出臺(tái)了控制鐵合金產(chǎn)量增長(zhǎng)的措施，從行業(yè)準(zhǔn)入到電力、環(huán)保、信貸融資等等，雖然也起到了一些作用，但效果仍然不明顯，鐵合金產(chǎn)量仍然在快速增長(zhǎng)。

　　2008年2月份，國(guó)家發(fā)改委公布了2008年第13號(hào)《鐵合金行業(yè)準(zhǔn)入條件》和《電解金屬錳企業(yè)行業(yè)準(zhǔn)入條件》修訂公告，其中對(duì)硅鐵、硅錳、錳鐵、鉻鐵、金屬硅、硅鈣、鉬鐵、鈦鐵等鐵合金的冶煉設(shè)備作了詳細(xì)規(guī)定，不符合規(guī)定的設(shè)備將會(huì)逐步淘汰，但淘汰需要一個(gè)過(guò)程，才能在不破壞產(chǎn)業(yè)鏈的基礎(chǔ)上，實(shí)現(xiàn)產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)的調(diào)整和優(yōu)化。

　　2011年12月，工信部下達(dá)了“十二五”期間鐵合金領(lǐng)域?qū)⑻蕴浜螽a(chǎn)能740萬(wàn)噸的目標(biāo)，最終實(shí)現(xiàn)淘汰1,137.92萬(wàn)噸；2013年，根據(jù)《部分工業(yè)行業(yè)淘汰落后生產(chǎn)工藝裝備和產(chǎn)品指導(dǎo)目錄(2010年本)》等要求，工信部公告撤銷(xiāo)不符合鐵合金行業(yè)準(zhǔn)入條件的企業(yè)名單180家；2015年，工信部出臺(tái)新的《鐵合金行業(yè)準(zhǔn)入條件(2015年修訂)》，提高準(zhǔn)入條件；同年，工信部產(chǎn)業(yè)政策司修訂發(fā)布《鐵合金、電解金屬錳行業(yè)規(guī)范條件》和《鐵合金、電解金屬錳生產(chǎn)企業(yè)公告管理辦法》，促進(jìn)鐵合金、電解金屬錳行業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整和優(yōu)化升級(jí)，引導(dǎo)和規(guī)范鐵合金、電解金屬錳企業(yè)投資和生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)。這一系列產(chǎn)業(yè)政策取得了一定的成效。根據(jù)工信部數(shù)據(jù)，從2010年到2015年，全國(guó)共淘汰鐵合金落后產(chǎn)能1383.52萬(wàn)噸。2016年開(kāi)始全面啟動(dòng)中央環(huán)保督察工作，抑制低水平和落后產(chǎn)能的重復(fù)建設(shè)，鼓勵(lì)行業(yè)內(nèi)優(yōu)勢(shì)企業(yè)通過(guò)規(guī)?；?、集約化經(jīng)營(yíng)，大力發(fā)展循環(huán)經(jīng)濟(jì)。

　　隨著國(guó)家各項(xiàng)產(chǎn)業(yè)政策的實(shí)施，技術(shù)及設(shè)備落后、規(guī)模較小、管理水平較差的鐵合金企業(yè)將逐步退出競(jìng)爭(zhēng)，有利于鐵合金行業(yè)優(yōu)勢(shì)企業(yè)進(jìn)行規(guī)模化、集約化的生產(chǎn)，提高企業(yè)的生產(chǎn)管理水平。

　　三

　　主要期貨品種硅鐵、硅錳的進(jìn)出口概況

　　1、硅鐵進(jìn)出口概況

　　我國(guó)硅鐵進(jìn)出口貿(mào)易的情況大致是出口占主導(dǎo)，但出口相對(duì)于國(guó)內(nèi)產(chǎn)量比重較小，2022年我國(guó)硅鐵產(chǎn)量597萬(wàn)噸，出口量?jī)H67.51萬(wàn)噸，出口占國(guó)內(nèi)產(chǎn)量的比重僅為11%。從圖4可以看出，我國(guó)硅鐵出口數(shù)量遠(yuǎn)遠(yuǎn)大于進(jìn)口數(shù)量，凈出口量基本等于出口量。

　　由于進(jìn)口量相對(duì)出口量很小，相對(duì)于國(guó)內(nèi)產(chǎn)量更是微不足道，因此在分析硅鐵進(jìn)出口貿(mào)易流向時(shí)重點(diǎn)分析硅鐵出口的情況。從季節(jié)性來(lái)看，我國(guó)硅鐵出口數(shù)量容易在上半年的三、四月份出現(xiàn)高峰，主要原因可能是上半年旺季期間海外需求偏好，而下半年硅鐵出口的季節(jié)性規(guī)律并不明顯。從出口流向來(lái)看，我國(guó)硅鐵主要出口至日本、韓國(guó)、印尼、中國(guó)臺(tái)灣、越南、泰國(guó)等亞洲國(guó)家和地區(qū)，以及美國(guó)、墨西哥、澳大利亞等國(guó)。其中日本、韓國(guó)是我國(guó)硅鐵出口量最大的目標(biāo)國(guó)家，出口至這兩國(guó)的硅鐵數(shù)量可占到我國(guó)硅鐵出口總量的40%左右。2022年我國(guó)硅鐵出口量67.51萬(wàn)噸，其中出口至日本硅鐵數(shù)量為12.28萬(wàn)噸，占我國(guó)硅鐵出口總量的18%；出口至韓國(guó)硅鐵數(shù)量為14.82萬(wàn)噸，占我國(guó)硅鐵出口總量的22%。

　　2、硅錳進(jìn)出口概況

　　相比于硅錳的國(guó)內(nèi)產(chǎn)量，我國(guó)硅錳的進(jìn)口量和出口量都較小，并不是主要的進(jìn)出口鐵合金品種。2022年，我國(guó)硅錳產(chǎn)量965萬(wàn)噸，進(jìn)口量1.28萬(wàn)噸，出口量11.54萬(wàn)噸，進(jìn)口量占國(guó)內(nèi)產(chǎn)量的比重僅為0.1%，出口量占國(guó)內(nèi)產(chǎn)量的比重低于2%。圖9顯示，疫情以來(lái)的2020、2021、2022年，我國(guó)硅錳出口量相比疫情之前增幅較大，疫情之前的那幾年，從2016年至2019年，我國(guó)硅錳出口量均在1萬(wàn)噸以下。這是因?yàn)橐咔橹?，隨著海外國(guó)家經(jīng)濟(jì)復(fù)蘇，對(duì)鐵合金需求增加，而俄烏沖突加劇歐洲能源危機(jī)。燃煤發(fā)電在歐洲已基本淘汰，風(fēng)力發(fā)電不足導(dǎo)致天然氣價(jià)格飆升，電力短缺。而鐵合金裝置的電力密集度很高，缺電就會(huì)導(dǎo)致鐵合金裝置暫時(shí)關(guān)閉，海外國(guó)家就需要從電力成本更為低廉的國(guó)家進(jìn)口鐵合金。

　　雖然我國(guó)的硅錳進(jìn)出口貿(mào)易量很小，但生產(chǎn)硅錳的主要原料：錳礦，卻需要大量進(jìn)口。錳礦在硅錳的生產(chǎn)成本中占比可達(dá)到60%左右。由于我國(guó)錳礦資源不足以及國(guó)產(chǎn)錳礦的品位不高，我國(guó)常年需要大量進(jìn)口錳礦資源。

　　2022年我國(guó)總計(jì)進(jìn)口錳礦2993.17萬(wàn)噸，相比于2002年的208萬(wàn)噸，增長(zhǎng)了1339%。2010年，我國(guó)錳礦進(jìn)口量首次突破1000萬(wàn)噸，此后數(shù)年，直到疫情之前的2019年，隨著國(guó)內(nèi)錳礦資源的消耗，品味越來(lái)越低，我國(guó)進(jìn)口錳礦的數(shù)量呈現(xiàn)加速增長(zhǎng)態(tài)勢(shì)，2019年達(dá)到最高，為3415.92萬(wàn)噸。疫情以來(lái)的三年，我國(guó)錳礦進(jìn)口數(shù)量有所下滑。從進(jìn)口來(lái)源國(guó)來(lái)看，南非是我國(guó)進(jìn)口錳礦的最大來(lái)源國(guó)，2022年我國(guó)進(jìn)口南非錳礦1469.22萬(wàn)噸，占我國(guó)總計(jì)錳礦進(jìn)口量的49%；其次是加蓬，2022年我國(guó)進(jìn)口加蓬錳礦513.31萬(wàn)噸，占我國(guó)總計(jì)錳礦進(jìn)口量的17%；第三是澳大利亞，2022年我國(guó)進(jìn)口澳大利亞錳礦420.71萬(wàn)噸，占我國(guó)總計(jì)錳礦進(jìn)口量的14%。排在第四位和第五位的分別是加納和巴西，2022年錳礦進(jìn)口量分別為270萬(wàn)噸、89.06萬(wàn)噸，占我國(guó)總計(jì)錳礦進(jìn)口量的比重分別為9%和3%。2022年從這五個(gè)國(guó)家合計(jì)進(jìn)口錳礦2762.3萬(wàn)噸，占總計(jì)錳礦進(jìn)口量的92%。